انفجار قیمت طلا و سکه؛ طلای ۲۲.۴ میلیونی و سکه ۲۲۳ میلیونی/ سقف بعدی کجاست؟

بازار طلا روز دوشنبه را با قدرت خریداران آغاز کرد و قیمت‌ها خیلی زود از سطوح پایانی یکشنبه فاصله گرفتند.

بر اساس نرخ‌های اعلامی اتحادیه طلا و جواهر، هر گرم طلای ۱۸ عیار به ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان رسیده و مثقال طلا نیز در محدوده ۹۶ میلیون و ۶۵۰ هزار تومان معامله می‌شود.

در بازار سکه نیز قیمت سکه امامی به ۲۲۳ میلیون تومان رسیده است. سکه بهار آزادی با رشد قابل توجه به ۲۲۱ میلیون تومان رسیده و نیم‌سکه، ربع‌سکه و سکه گرمی نیز به ترتیب ۱۱۴ میلیون، ۶۲ میلیون و ۳۳ میلیون تومان قیمت خورده‌اند.

این قیمت‌ها لحظه‌ای هستند و به دلیل نوسان شدید دلار و اونس جهانی می‌توانند در ادامه معاملات تغییر کنند.

سکه امامی طی یک روز ۲.۵ میلیون تومان گران شد

مقایسه قیمت‌های امروز با نرخ‌های عصر یکشنبه نشان می‌دهد موج صعودی هنوز متوقف نشده است.

سکه امامی که معاملات روز گذشته را حوالی ۲۲۰ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان به پایان رسانده بود، امروز به ۲۲۳ میلیون تومان رسیده؛ یعنی تنها در فاصله دو جلسه معاملاتی حدود دو میلیون و ۵۰۰ هزار تومان دیگر گران شده است.

سکه بهار آزادی حتی رشد بیشتری داشته و با افزایش حدود چهار میلیون و ۵۰۰ هزار تومانی به ۲۲۱ میلیون تومان رسیده است.

نیم‌سکه و ربع‌سکه نیز هر کدام حدود یک میلیون تومان افزایش قیمت داشته‌اند و سکه گرمی با یک میلیون تومان رشد به ۳۳ میلیون تومان رسیده است.

این رفتار نشان می‌دهد تقاضا صرفاً روی سکه امامی متمرکز نیست و افزایش قیمت تقریباً تمام قطعات بازار را درگیر کرده است.

طلای ۱۸ عیار روی قله ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان

طلای ۱۸ عیار نیز در ادامه حرکت صعودی روزهای گذشته امروز تا سطح ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان پیشروی کرده است.

قیمت این فلز در معاملات عصر یکشنبه حدود ۲۲ میلیون و ۱۱۵ هزار تومان بود؛ بنابراین طلای ۱۸ عیار در مقایسه با آن سطح نزدیک به ۲۸۵ هزار تومان دیگر افزایش قیمت داشته است.

اما اتفاق مهم‌تر در یک بازه زمانی دو روزه رخ داده است. طلای ۱۸ عیار در ابتدای معاملات یکشنبه حوالی ۲۱ میلیون و ۷۰۰ هزار تومان قرار داشت و حالا به ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان رسیده است.

به این ترتیب، تنها در فاصله حدود ۲۴ ساعت، حدود ۷۰۰ هزار تومان به قیمت هر گرم طلا اضافه شده است.

دلار ۲۰۲ هزار تومانی موتور اول بازار طلا شد

مهم‌ترین عامل داخلی افزایش قیمت طلا و سکه، جهش نرخ ارز است.

دلار که روز شنبه در محدوده ۱۹۱ هزار تومان قرار داشت، یکشنبه تا حوالی ۱۹۹ هزار تومان بالا رفت و امروز نیز برای نخستین بار وارد کانال ۲۰۰ هزار تومان شد.

تازه‌ترین گزارش بازار ارز، قیمت دلار آزاد را در محدوده ۲۰۲ هزار تومان ثبت کرده است.

یعنی قیمت اسکناس آمریکایی در فاصله کمتر از دو روز معاملاتی حدود ۱۱ هزار تومان افزایش یافته است.

این حرکت مستقیماً به بازار طلا منتقل می‌شود؛ زیرا ارزش ریالی طلای داخلی از ترکیب قیمت جهانی اونس و نرخ ارز به دست می‌آید.

وقتی دلار و اونس همزمان رشد کنند، بازار طلا با یک اثر دوگانه مواجه می‌شود؛ دقیقاً همان شرایطی که امروز مشاهده می‌شود.

اونس جهانی از ۴۶۴۱ دلار هم عبور کرد

موتور دوم صعود بازار داخلی از بازار جهانی آمده است.

قیمت اونس در ساعات ابتدایی امروز در محدوده ۴۶۴۱ دلار قرار داشت، اما در ادامه معاملات افزایش بیشتری را تجربه کرد. بر اساس تازه‌ترین گزارش رویترز، طلای نقدی تا ۴۶۴۹ دلار و ۸ سنت در هر اونس افزایش یافته و بالاترین سطح خود از ۱۵ مه را ثبت کرده است.

قراردادهای آتی طلای آمریکا نیز به ۴۷۰۶ دلار و ۲۰ سنت رسیده‌اند و عملاً مقاومت روانی ۴۷۰۰ دلار را آزمایش کرده‌اند.

این حرکت بعد از رشد بیش از پنج درصدی طلا در هفته گذشته رخ می‌دهد. فلز زرد هفته قبل سومین هفته صعودی متوالی خود را ثبت کرد و روز جمعه نیز تا محدوده ۴۶۲۴ دلار بالا رفت.

بنابراین بازار داخلی امروز نه‌فقط از دلار ۲۰۲ هزار تومانی، بلکه از یکی از قدرتمندترین دوره‌های اخیر طلای جهانی نیز سیگنال صعودی دریافت می‌کند.

چرا طلای جهانی هنوز بالا می‌رود؟

یکی از عوامل اصلی رشد اونس، تحولات بازار بدهی آمریکا و کاهش ارزش دلار جهانی است.

وزارت خزانه‌داری آمریکا اخیراً اعلام کرده حجم برخی عملیات بازخرید اوراق بلندمدت خود را از دو میلیارد دلار به دست‌کم چهار میلیارد دلار در هر عملیات افزایش می‌دهد.

این تصمیم باعث افت بازده اوراق بلندمدت و فشار بر شاخص دلار شد. همزمان نگرانی درباره بدهی سنگین دولت آمریکا، سرمایه‌گذاران را به سمت دارایی‌هایی مانند طلا سوق داده است.

در معاملات امروز نیز دلار آمریکا نزدیک پایین‌ترین سطوح چندماهه باقی مانده و همین موضوع خرید طلا را برای دارندگان سایر ارزها جذاب‌تر کرده است.

این وضعیت باعث شده طلا دوباره نقش خود را به‌عنوان ابزار پوشش ریسک در برابر کاهش ارزش پول و نااطمینانی مالی تقویت کند.

تحریم‌های آمریکا امروز اجرا شده‌اند؟

در بازار داخلی، بخش مهمی از افزایش تقاضا به نگرانی‌های سیاسی درباره ایران مرتبط است.

با این حال یک نکته باید دقیق بیان شود. تا زمان تنظیم این گزارش، منابع معتبر بین‌المللی از انتظار برای اعلام جزئیات تحریم‌های تازه آمریکا علیه ایران خبر می‌دهند و نه اجرای کامل و قطعی همه اقدامات از ابتدای امروز.

رویترز گزارش کرده بازارهای جهانی منتظر اعلام جزئیات دور تازه فشار اقتصادی آمریکا هستند؛ اقداماتی که ممکن است شرکای تجاری ایران را نیز هدف قرار دهند.

بنابراین بخشی از رشد فعلی دلار و طلا را می‌توان «پیش‌خور کردن ریسک» دانست؛ معامله‌گران پیش از مشخص شدن جزئیات نهایی، بخشی از سناریوی منفی را وارد قیمت‌ها کرده‌اند.

این نکته برای معاملات ساعات آینده بسیار مهم است. اگر اقدامات اعلام‌شده سخت‌تر از انتظار بازار باشد، تقاضای احتیاطی ممکن است تقویت شود. اما اگر خبر نهایی کمتر از انتظارات منفی باشد، بخشی از هیجان می‌تواند تخلیه شود.

سکه ۲۲۵ میلیون تومان می‌شود؟

با رسیدن سکه امامی به ۲۲۳ میلیون تومان، مرز ۲۲۵ میلیون تومان اکنون تنها دو میلیون تومان با بازار فاصله دارد.

اگر دلار بالای ۲۰۰ هزار تومان باقی بماند و اونس نیز محدوده ۴۶۰۰ دلار را حفظ کند، آزمون سطح ۲۲۵ میلیون تومان از نظر عددی دور از انتظار نیست.

اما در این نقطه، حباب سکه نیز اهمیت بیشتری پیدا می‌کند. قیمت سکه فقط تابع ارزش طلای موجود در آن نیست و انتظارات، میزان تقاضا و حباب بازار می‌تواند باعث شود سرعت رشد یا افت آن از طلای ۱۸ عیار بیشتر باشد.

به همین دلیل، در صورت کاهش ناگهانی دلار یا انتشار یک خبر سیاسی مثبت، سکه می‌تواند نسبت به طلای آب‌شده یا طلای ۱۸ عیار نوسان شدیدتری نشان دهد.

آیا طلای ۲۳ میلیونی در راه است؟

طلای ۱۸ عیار اکنون در ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان قرار دارد و فاصله آن با مرز روانی ۲۳ میلیون تومان به حدود ۶۰۰ هزار تومان رسیده است.

در سناریوی صعودی، عبور پایدار دلار از محدوده ۲۰۲ هزار تومان و ادامه رشد اونس به سمت بالای ۴۷۰۰ دلار می‌تواند مسیر طلا را به سمت سطوح بالاتر باز کند.

اما حرکت امروز بسیار سریع بوده است. طلای جهانی بیش از پنج درصد در یک هفته رشد کرده، دلار داخلی نیز تنها طی دو روز حدود ۱۱ هزار تومان جهش داشته و سکه در سقف‌های جدید معامله می‌شود.

بنابراین در کنار احتمال ادامه رشد، ریسک شناسایی سود و اصلاح ناگهانی نیز افزایش یافته است.

پیش‌بینی قیمت طلا و سکه؛ بازار در حساس‌ترین نقطه

مسیر کوتاه‌مدت بازار اکنون به سه متغیر وابسته است: دلار ۲۰۲ هزار تومانی، اونس جهانی نزدیک ۴۶۵۰ دلار و جزئیات فشار اقتصادی تازه آمریکا علیه ایران.

تا زمانی که هر سه عامل در جهت افزایش قیمت عمل کنند، قدرت فروشندگان برای تغییر روند محدود خواهد بود.

اما بازار طلا اکنون در نقطه‌ای قرار گرفته که واکنش آن به خبرهای جدید می‌تواند بسیار سریع باشد. یک خبر منفی سیاسی ممکن است قیمت‌ها را به قله‌های تازه هدایت کند و یک سیگنال معتبر از کاهش تنش می‌تواند بخشی از تقاضای احتیاطی را در مدت کوتاهی تخلیه کند.

فعلاً طلای ۱۸ عیار روی ۲۲ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان و سکه امامی روی ۲۲۳ میلیون تومان ایستاده‌اند. سؤال اصلی دیگر این نیست که بازار وارد کانال‌های تازه می‌شود یا نه؛ این اتفاق رخ داده است. سؤال مهم‌تر این است که این قله‌های تازه به کف جدید بازار تبدیل می‌شوند یا زمینه یک اصلاح سنگین را فراهم می‌کنند؟