پایان بورس امروز ۷ شهریور ۱۴۰۵؛ رکورد ۶.۵۱۸ میلیونی شاخص و ورود پول حقیقی، بورس فردا چه میشود؟
شاخص کل بورس معاملات امروز را با افزایش ۱۲۹ هزار و ۵۸۳ واحدی معادل ۲.۰۳ درصد به پایان رساند و روی رقم ۶ میلیون و ۵۱۶ هزار و ۱۵۶ واحد ایستاد.
این در حالی است که نماگر اصلی بازار در میانه معاملات حتی تا محدوده ۶ میلیون و ۵۱۸ هزار واحد بالا رفت و رکورد تاریخی تازهای ثبت کرد، اما در ساعات پایانی حدود دو هزار واحد از سقف روزانه عقب نشست.
| شاخص | وضعیت پایان معاملات |
|---|---|
| شاخص کل | ۶ میلیون و ۵۱۶ هزار و ۱۵۶ واحد |
| رشد شاخص کل | ۱۲۹ هزار و ۵۸۳ واحد |
| بازده روزانه شاخص کل | ۲.۰۳٪ |
| سقف تقریبی روز | ۶ میلیون و ۵۱۸ هزار واحد |
| شاخص هموزن | یک میلیون و ۸۲۷ هزار و ۹۵۱ واحد |
| رشد هموزن | ۲۵ هزار و ۱۷۷ واحد |
| بازده هموزن | ۱.۴٪ |
رشد همزمان شاخص کل و هموزن یکی از نقاط قوت معاملات امروز بود. اگر افزایش شاخص تنها ناشی از چند نماد بزرگ بود، فاصله عملکرد دو نماگر باید بسیار بیشتر میشد؛ اما رشد ۱.۴ درصدی هموزن نشان میدهد بخش گستردهای از شرکتهای کوچک و متوسط نیز در موج صعودی شرکت داشتند.
مهمترین اتفاق امروز ساعت ۱۰:۴۷ رخ داد
شاید مهمترین داده معاملات شنبه نه رکورد شاخص، بلکه تغییر جهت جریان نقدینگی حقیقی باشد.
در بخش نخست بازار فشار عرضه بالا رفت و خروج پول حقیقی در مقطعی به حدود ۸۰۰ میلیارد تومان رسید. این اتفاق میتوانست این تصور را ایجاد کند که سهامداران خرد در حال استفاده از رشد شاخص برای شناسایی سود هستند.
اما از حوالی ساعت ۱۰:۴۷ ورق برگشت.
تقاضای تازه بخش بزرگی از عرضهها را جذب کرد و در پایان معاملات، خالص جریان پول از منفی ۸۰۰ میلیارد تومان به مثبت حدود ۰.۹ همت تغییر کرد. تجارتنیوز رقم نهایی ورود پول به سهام، حقتقدم و صندوقهای سهامی را ۹۴۱ میلیارد تومان گزارش کرده است.
این چرخش تقریباً ۱.۷ همتی در جریان نقدینگی درون یک جلسه اهمیت زیادی دارد؛ زیرا نشان میدهد عرضهکنندگان در قیمتهای بالا خریدار داشتهاند.
سرانه فروش نصف شد؛ قدرت خریداران بالا رفت
داده مهم دیگر، رفتار سرانه خرید و فروش حقیقیهاست.
براساس گزارش اقتصادآنلاین، سرانه فروش حقیقی در ابتدای معاملات حدود ۱۶۰ میلیون تومان بود، اما در پایان جلسه به حدود ۸۰ میلیون تومان کاهش یافت.
نسبت سرانه خرید به فروش نیز در محدوده ۱.۲ به کار خود پایان داد. تجارتنیوز با روش محاسباتی خود سرانه خرید را ۹۷.۴ میلیون و سرانه فروش را ۸۴.۴ میلیون تومان و قدرت خرید را ۱.۱۵ ثبت کرده است.
اختلاف جزئی این ارقام ناشی از محدوده نمادها و زمان ثبت دادههاست، اما هر دو یک پیام مشترک دارند: در پایان بازار دست خریداران حقیقی بالاتر از فروشندگان بود.
این موضوع برای بازاری که طی چند جلسه رشد سنگینی داشته، سیگنال مهمی است.
ارزش معاملات بورس به ۴۰ همت نزدیک شد
گردش نقدینگی نیز در سطح بالایی باقی ماند.
تا ساعت ۱۲:۳۰ ارزش معاملات حدود ۴۰.۲ همت و حجم دادوستدها بیش از ۷۵ میلیارد سهم اعلام شد. داده نهایی تجارتنیوز برای معاملات سهام، حقتقدم و صندوقهای سهامی نیز ۳۹ هزار و ۷۲۴ میلیارد تومان ارزش و ۷۴.۹ میلیارد سهم حجم معامله را نشان میدهد.
این اختلاف ناچیز بیشتر به تعریف دامنه معاملات و زمان استخراج اطلاعات مربوط است.
اهمیت اصلی، سطح بالای ارزش معاملات است.
رشد شاخص زمانی اعتبار بیشتری دارد که با جابهجایی واقعی پول همراه باشد. جهش شاخص در بازاری کمحجم معمولاً شکنندهتر است؛ اما امروز بخش قابل توجهی از عرضهها معامله شد و با وجود آن، تقاضا در پایان جلسه همچنان بالا باقی ماند.
۱۳ همت سفارش خرید بدون پاسخ باقی ماند
در پایان معاملات، ارزش سفارشهای خرید حدود ۱۳ هزار میلیارد تومان گزارش شد.
این عدد به زبان ساده نشان میدهد حجم قابل توجهی از تقاضا حاضر به خرید سهام بوده اما عرضه کافی برای پاسخ به آن وجود نداشته است.
اقتصادآنلاین همچنین اعلام کرده ۷۷ درصد نمادها مثبت بودهاند؛ تجارتنیوز این سهم را در پایان بازار حدود ۸۰ درصد ثبت کرده است. این تفاوت نیز ناشی از زمان و جامعه آماری محاسبه است، اما تصویر کلی تغییری نمیکند: بازار امروز به شکل گسترده سبز بود.
صف خرید در صندوقهای اهرمی نیز قابل توجه بود؛ رفتاری که معمولاً نشاندهنده افزایش ریسکپذیری بخشی از معاملهگران است.
حقوقیها در نقش عرضهکننده ظاهر شدند
رفتار سرمایهگذاران حقوقی نیز قابل توجه بود.
در ۶۰ شرکت بزرگ بازار، ارزش خرید حقوقیها حدود ۳.۷ همت و فروش آنها نزدیک ۴.۲ همت ثبت شد. جالب اینکه تا ساعت ۱۱ خرید حقوقیها بیشتر از فروش بود، اما در بخش پایانی معاملات شرایط معکوس شد.
این رفتار را میتوان نشانه استفاده حقوقیها از تقاضای قوی برای عرضه بخشی از سهام دانست.
نکته مثبت اینجاست که افزایش عرضه حقوقیها نتوانست بازار را منفی کند و نقدینگی حقیقی بخشی از این عرضه را جذب کرد.
اگر این روند در جلسات آینده نیز ادامه پیدا کند، بازار میتواند بدون تشکیل صفهای غیرقابل معامله، مسیر صعودی سالمتری داشته باشد.
پالایشی، دارویی و فلزی در صدر معاملات
از نظر ارزش معاملات، گروههای فرآوردههای نفتی، محصولات دارویی و فلزات اساسی پرگردشتر از سایر صنایع بودند.
در مقابل، از نظر تعداد و حجم معاملات، گروه خودرو و داروییها در رتبههای بالاتر قرار گرفتند.
بانکها، صندوقهای طلا و صنایع شیمیایی بیشترین ورود پول حقیقی را تجربه کردند، در حالی که صندوقهای درآمد ثابت، سایر صندوقها و گروه دارویی در سمت خروج پول قرار داشتند.
این ترکیب یک نکته جالب دارد: سرمایهگذار امروز هم به سهام ریسکپذیر توجه داشته و هم بخشی از پول را به صندوقهای طلا برده است.
بنابراین نمیتوان معاملات شنبه را صرفاً یک حرکت کاملاً «ریسکپذیرانه» دانست؛ بخشی از بازار همزمان به دنبال پوشش ریسک از طریق طلا بوده است.
اتفاق عجیب عیار؛ هم حقیقیها خریدند هم حقوقیها
صندوق طلای «عیار» یکی از ستارههای معاملات امروز بود.
بیشترین ارزش خرید حقیقی در نمادهای عیار، اهرم و موج ثبت شد و در سمت حقوقی نیز «پالایش»، «عیار» و «شبندر» بیشترین ارزش خرید را داشتند.
به این ترتیب عیار هم در فهرست خریدهای بزرگ حقیقی قرار گرفت و هم مورد توجه حقوقیها بود. این صندوق همچنین بیشترین ارزش معاملات کل بازار را ثبت کرد.
توجه همزمان به صندوقهای اهرمی و صندوق طلا میتواند نشانه وجود دو نگاه در بازار باشد: بخشی از سرمایهگذاران روی ادامه صعود بورس شرط میبندند و بخشی دیگر با خرید طلا تلاش میکنند در برابر ریسک ارز و تحولات بیرونی پوشش ایجاد کنند.
گزارشهای مرداد هم به کمک بورس آمدند
عامل صعود تنها جریان نقدینگی نبود.
بررسی گزارشهای مرداد شرکتها نشان داده بسیاری از بنگاهها توانستهاند سطح فروش خود را حفظ کنند و بازار فعلاً با نشانه فراگیری از افت عملکرد عملیاتی شرکتها مواجه نشده است.
این موضوع در شرایط فعلی اهمیت بالایی دارد؛ چون شاخص در سطوح تاریخی قرار گرفته و معاملهگران برای ادامه رشد نیازمند پشتوانه بنیادی هستند.
هرچه رشد قیمت سهام با افزایش فروش و سودآوری شرکتها همخوانتر باشد، ریسک شکلگیری فاصله شدید میان قیمت و ارزش بنیادی کاهش پیدا میکند.
پیشبینی بورس فردا یکشنبه ۸ شهریور ۱۴۰۵
معاملات شنبه از چند جهت برای یکشنبه سیگنال مثبت دارد: شاخص بالای ۶.۵ میلیون واحد بسته شده، پول حقیقی در پایان وارد بازار شده، قدرت خرید بالاتر از یک است و ۱۳ همت سفارش خرید باقی مانده است.
اما عرضهها نیز احتمالاً افزایش خواهند یافت.
شاخص تنها طی چند جلسه رشد قابل توجهی داشته و رسیدن به رکوردهای جدید انگیزه شناسایی سود را بالا میبرد. عقبنشینی شاخص از سقف ۶.۵۱۸ میلیونی در انتهای معاملات امروز نیز نشان میدهد عرضه در سطوح بالا کاملاً غایب نیست.
در سناریوی مثبت، تثبیت شاخص بالای ۶.۵ میلیون واحد میتواند مسیر سقفهای تازه را باز نگه دارد.
در سناریوی اصلاحی، خود محدوده ۶.۵ میلیون اولین حمایت روانی محسوب میشود و محدوده ۶.۳۸ تا ۶.۴ میلیون واحد، یعنی حوالی سطح بستهشدن هفته گذشته، حمایت مهمتر کوتاهمدت خواهد بود.
بورس رکورد زد؛ اما کیفیت پول مهمتر از عدد شاخص است
معاملات هفتم شهریور فقط یک رکورد عددی برای شاخص کل نبود.
بازار ابتدا با خروج پول حقیقی روبهرو شد، عرضهها را جذب کرد و در نهایت با ورود حدود ۹۴۱ میلیارد تومان پول حقیقی، ارزش معاملات نزدیک ۴۰ همت و ۱۳ همت سفارش خرید بسته شد.
همزمان شاخص هموزن نیز ۱.۴ درصد بالا رفت و حدود ۸۰ درصد بازار مثبت بود.
این مجموعه دادهها کیفیت صعود امروز را نسبت به رشدی که صرفاً توسط چند سهم بزرگ ایجاد شود، بالاتر میبرد.
با این حال، شاخص اکنون در محدوده تاریخی قرار دارد و بازار هرچه بالاتر میرود، حساسیت آن به جریان نقدینگی بیشتر میشود.
بنابراین برای معاملات یکشنبه، مهمترین عدد دیگر خود شاخص ۶.۵ میلیون نیست؛ باید دید ورود پول حقیقی امروز ادامه پیدا میکند یا رکورد جدید به فرصتی برای افزایش عرضه و ذخیره سود تبدیل میشود.
اگر ارزش معاملات بالا بماند و پول حقیقی همچنان وارد بازار شود، فتح ۶.۵ میلیون واحد میتواند آغاز مرحله تازهای از موج صعودی باشد؛ اما کاهش نقدینگی و افزایش عرضه، نخستین نشانه ورود بورس به یک استراحت کوتاهمدت خواهد بود.
