پیش‌ بینی قیمت طلا و سکه؛ آیا فردا ۲۰ و ۲۰۰ میلیون شکسته می‌شود؟

بازار طلا در آغاز معاملات چهارشنبه در درجه اول از دلار سیگنال صعودی گرفت. دلار که روز سه‌شنبه در محدوده ۱۸۶ هزار و ۵۰۰ تومان قرار داشت، روز چهارشنبه تا نزدیکی ۱۸۹ هزار و ۵۰۰ تومان بالا رفت و داده‌های زنده بعدی نیز نرخ حدود ۱۸۹ هزار و ۷۰۰ تومان را نشان دادند. در چنین شرایطی حتی پیش از جهش بعدی اونس جهانی، طلای داخلی و سکه وارد مسیر افزایشی شده بودند.

اما از نیمه دوم روز، معادله تغییر کرد؛ اونس جهانی نه‌تنها افت روز قبل را جبران کرد، بلکه با یک جهش سنگین به بالاترین سطح بیش از دو ماه اخیر رسید و عملاً دومین موتور افزایش قیمت بازار تهران را نیز روشن کرد.

قیمت طلا و سکه امروز ۲۸ مرداد ۱۴۰۵

در نرخ‌های اعلامی عصرگاهی اولیه، سکه امامی ۱۹۵ میلیون تومان، سکه بهار آزادی ۱۹۱ میلیون و ۶۰۰ هزار تومان، نیم‌سکه ۹۸ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان و ربع‌سکه ۵۴ میلیون تومان معامله شدند. طلای ۱۸ عیار نیز ۱۹ میلیون و ۵۶۹ هزار تومان و مثقال طلا ۸۴ میلیون و ۷۷۰ هزار تومان قیمت داشت.

اما نکته مهم این است که این ارقام نرخ نهایی بازار امروز نبودند. داده‌های به‌روزتر ساعت ۱۷:۵۵ دنیای اقتصاد، طلای ۱۸ عیار را ۱۹ میلیون و ۷۴۱ هزار و ۹۰۰ تومان، مثقال طلا را ۸۵ میلیون و ۵۱۵ هزار تومان، سکه امامی را ۱۹۷ میلیون و ۳۵ هزار تومان و سکه بهار آزادی را ۱۹۳ میلیون و ۱۰۰ هزار تومان ثبت کرده است.

منبع دیگری نیز در ساعت ۱۸:۱۵ سکه امامی را دقیقاً ۱۹۷ میلیون تومان، طلای ۱۸ عیار را حدود ۱۹ میلیون و ۷۹۵ هزار تومان و دلار آزاد را ۱۸۹ هزار و ۷۰۰ تومان ثبت کرده است. این اختلاف اندک میان منابع طبیعی است و از تفاوت زمان و محل ثبت نرخ ناشی می‌شود.

سکه امامی در یک روز چقدر گران شد؟

داده‌های زنده نشان می‌دهد سکه امامی نسبت به قیمت روز قبل حدود پنج میلیون تومان افزایش داشته و رشد روزانه آن به حدود ۲.۶ درصد رسیده است. نرخ روز گذشته در همین مرجع ۱۹۲ میلیون تومان ثبت شده و قیمت امروز تا ۱۹۷ میلیون تومان بالا آمده است.

طلای ۱۸ عیار نیز در داده دنیای اقتصاد از ۱۹ میلیون و ۳۰۴ هزار تومان روز گذشته به حدود ۱۹ میلیون و ۷۴۲ هزار تومان رسیده؛ یعنی افزایشی نزدیک به ۴۳۸ هزار تومان در هر گرم و بیش از ۲.۲ درصد.

بنابراین رشد بازار امروز صرفاً یک نوسان چندده‌هزار تومانی نیست و در سکه و طلا به یک حرکت نسبتاً قدرتمند تبدیل شده است.

چرا طلای جهانی ناگهان جهش کرد؟

عامل دوم و شاید مهم‌تر معاملات عصر چهارشنبه از بازار جهانی آمد.

رویترز گزارش داده طلای نقدی تا ساعت ۱۴:۳۵ به وقت گرینویچ ۳.۵ درصد افزایش یافت و به ۴۴۸۶ دلار و ۸۸ سنت رسید. اونس حتی در مقطعی سقف ۴۴۹۱ دلار و ۱۶ سنت را لمس کرد که بالاترین قیمت از چهارم ژوئن محسوب می‌شود.

این جهش پس از آن شکل گرفت که وزارت خزانه‌داری آمریکا به شکل غیرمنتظره اعلام کرد حجم برخی عملیات بازخرید اوراق بلندمدت را دو برابر می‌کند. این خبر بازده اوراق بلندمدت را پایین آورد و همزمان شاخص دلار آمریکا حدود ۰.۸ درصد افت کرد؛ دو عاملی که معمولاً به سود طلا هستند.

طلا از نظر تکنیکی نیز از میانگین متحرک ۱۰۰ روزه خود در محدوده ۴۳۸۱ دلار عبور کرد؛ اتفاقی که به گفته تحلیلگران می‌تواند قدرت خرید کوتاه‌مدت بازار را تقویت کرده باشد.

به این ترتیب نرخ ۴۴۱۵ دلاری ذکرشده در معاملات عصرگاهی بازار ایران نیز در ادامه روز پشت سر گذاشته شد و اونس به محدوده نزدیک ۴۴۹۰ دلار رسید.

دلار همزمان به سد ۱۹۰ هزار تومان رسید

در بازار ایران، اثر جهش اونس زمانی بزرگ‌تر شده که دلار نیز تقریباً همزمان در سطوح بالایی معامله می‌شود.

داده زنده بازار آزاد، دلار را حدود ۱۸۹ هزار و ۷۰۰ تومان نشان می‌دهد. در نتیجه تنها چندصد تومان تا ورود رسمی به کانال ۱۹۰ هزار تومان باقی مانده است.

تشدید ریسک سیاسی یکی از عوامل مهم رشد ارز در این هفته بوده است. دونالد ترامپ روز سه‌شنبه اعلام کرد در حال حاضر هیچ مذاکره‌ای با ایران انجام نمی‌شود و مذاکرات جدیدی نیز برنامه‌ریزی نشده است. همزمان اختلاف درباره تنگه هرمز و وضعیت توافق موقت قبلی ادامه دارد.

در نتیجه بازار طلای ایران امروز به شکل کم‌سابقه‌ای از هر دو موتور اصلی قیمت سیگنال افزایشی گرفته است: دلار داخلی و اونس جهانی.

سکه ۲۰۰ میلیون تومانی در راه است؟

با رسیدن سکه امامی به محدوده ۱۹۷ میلیون تومان، فاصله بازار تا مرز روانی ۲۰۰ میلیون تومان تنها حدود سه میلیون تومان است.

اگر دلار بالای ۱۸۹ هزار تومان باقی بماند و اونس جهانی نیز بتواند محدوده ۴۴۵۰ تا ۴۴۹۰ دلار را حفظ کند، آزمایش قیمت ۲۰۰ میلیون تومان برای سکه دیگر سناریوی دور از ذهنی نیست.

یک نکته جالب در داده‌های امروز این است که قیمت بازار سکه امامی در یکی از منابع حتی پایین‌تر از ارزش محاسباتی طلای موجود در آن قرار گرفته است. با اونس ۴۴۸۷ دلار و دلار ۱۸۹ هزار و ۷۰۰ تومان، ارزش محاسباتی سکه حدود ۱۹۹ میلیون و ۸۸۵ هزار تومان برآورد شده، در حالی که نرخ بازار ۱۹۷ میلیون تومان بوده است. این منبع حباب سکه را حدود منفی ۱.۴ درصد محاسبه کرده است.

این وضعیت متفاوت از دوره‌هایی است که سکه با حباب مثبت سنگین معامله می‌شود و نشان می‌دهد بخش مهم افزایش امروز را می‌توان با رشد واقعی مؤلفه‌های بنیادی قیمت، یعنی دلار و اونس، توضیح داد.

طلای ۱۸ عیار ۲۰ میلیون تومان را می‌بیند؟

در بازار طلای ۱۸ عیار نیز وضعیت مشابهی وجود دارد. آخرین نرخ‌های زنده بین حدود ۱۹ میلیون و ۷۴۲ هزار تا ۱۹ میلیون و ۷۹۵ هزار تومان قرار دارند.

یعنی طلا اکنون تنها حدود یک تا ۱.۳ درصد با مرز روانی ۲۰ میلیون تومان فاصله دارد.

اگر اونس نزدیک ۴۴۹۰ دلار باقی بماند و دلار وارد کانال ۱۹۰ هزار تومان شود، عبور مقطعی طلای ۱۸ عیار از ۲۰ میلیون تومان امکان‌پذیر خواهد بود. اما اگر یکی از این دو متغیر اصلاح شود، همین نزدیکی به سقف روانی می‌تواند معامله‌گران کوتاه‌مدت را به فروش وادار کند.

بنابراین لمس ۲۰ میلیون تومان با «تثبیت» بالاتر از آن یکسان نیست.

صورتجلسه فدرال رزرو؛ خبر مهم بعدی بازار طلا

بازار جهانی هنوز یک رویداد مهم دیگر پیش رو دارد. فدرال رزرو قرار است صورتجلسه نشست ۲۸ و ۲۹ ژوئیه خود را ساعت ۱۸:۰۰ به وقت گرینویچ منتشر کند. در زمان آخرین به‌روزرسانی رویترز، این گزارش هنوز منتشر نشده بود.

معامله‌گران از این صورتجلسه به دنبال نشانه‌هایی درباره مسیر نرخ بهره آمریکا هستند. داده‌های CME در گزارش رویترز نشان می‌دهد احتمال ثابت ماندن نرخ بهره در نشست سپتامبر حدود ۶۵ درصد برآورد شده است؛ زیرا آمارهای اقتصادی ضعیف‌تر، انتظار برای افزایش نرخ را کاهش داده‌اند.

اگر صورتجلسه لحن ملایم‌تری درباره نرخ بهره داشته باشد، می‌تواند از طلا حمایت کند. در مقابل، اگر نگرانی درباره تورم و ضرورت نرخ‌های بالاتر برجسته شود، احتمال اصلاح بخشی از جهش امروز اونس وجود دارد.

پیش‌بینی قیمت طلا و سکه پنجشنبه ۲۹ مرداد

با اطلاعات فعلی، سه سناریو برای بازار پنجشنبه قابل ترسیم است.

در سناریوی صعودی، دلار بالای ۱۹۰ هزار تومان تثبیت می‌شود و اونس نیز بالای ۴۴۵۰ دلار باقی می‌ماند. در این وضعیت سکه امامی می‌تواند محدوده ۱۹۸ تا ۲۰۰ میلیون تومان را آزمایش کند و طلای ۱۸ عیار نیز شانس عبور از ۲۰ میلیون تومان را خواهد داشت.

در سناریوی میانه، دلار در محدوده ۱۸۸.۵ تا ۱۹۰ هزار تومان و اونس بین ۴۴۰۰ تا ۴۴۸۰ دلار نوسان می‌کند. در این صورت طلای ۱۸ عیار احتمالاً در بازه تقریبی ۱۹.۵ تا ۱۹.۹ میلیون تومان و سکه در محدوده ۱۹۵ تا ۱۹۸ میلیون تومان باقی می‌ماند.

سناریوی اصلاحی زمانی تقویت می‌شود که دلار دوباره به زیر ۱۸۸ هزار تومان برگردد و همزمان اونس بخش قابل توجهی از جهش روز چهارشنبه را پس بدهد. آن زمان احتمال عقب‌نشینی سکه به محدوده ۱۹۲ تا ۱۹۵ میلیون تومان و طلای ۱۸ عیار به محدوده ۱۹.۲ تا ۱۹.۵ میلیون تومان بیشتر خواهد شد.

بازار طلا به دو مرز تاریخی نزدیک شد

مهم‌ترین پیام معاملات چهارشنبه ۲۸ مرداد این است که بازار اکنون دیگر با قیمت‌های عصر اولیه ۱۹۵ میلیون تومان برای سکه و ۱۹ میلیون و ۵۶۹ هزار تومان برای طلا متوقف نشده است.

داده‌های زنده‌تر نشان می‌دهند سکه به حدود ۱۹۷ میلیون تومان و طلای ۱۸ عیار به نزدیکی ۱۹.۸ میلیون تومان رسیده است؛ همزمان اونس جهانی نیز از نرخ ۴۴۱۵ دلاری عصر بازار ایران عبور کرده و به حوالی ۴۴۸۷ دلار جهش کرده است.

از اینجا به بعد دو عدد روانی بیش از همه اهمیت دارند: ۲۰۰ میلیون تومان برای سکه امامی و ۲۰ میلیون تومان برای هر گرم طلای ۱۸ عیار.

اگر دلار و اونس همزمان در سطوح فعلی باقی بمانند، لمس این مرزها در کوتاه‌مدت امکان‌پذیر است. اما بازار پنجشنبه به‌شدت به نتیجه معاملات جهانی، صورتجلسه فدرال رزرو و جهت دلار آزاد وابسته خواهد بود؛ بنابراین پس از جهش سنگین چهارشنبه، احتمال نوسانات رفت‌وبرگشتی و شناسایی سود نیز باید در کنار سناریوی ادامه رشد در نظر گرفته شود.