پیش‌بینی قیمت طلا و سکه شنبه ۱۷ مرداد ۱۴۰۵؛ اونس ۴۳۴۰ دلار را فتح کرد، سکه ۱۹۰ میلیونی می‌شود؟

بازار طلا و سکه هفته گذشته برخلاف بازار ارز با دست بالاتر خریداران به کار خود پایان داد. در حالی که دلار آزاد تحت تأثیر اخبار سیاسی و کاهش تقاضای احتیاطی به کانال ۱۸۷ هزار تومان عقب نشست، رشد سریع طلای جهانی اجازه نداد قیمت طلا و سکه نیز مسیر نزولی ارز را دنبال کند.

در معاملات پنجشنبه ۱۵ مرداد، منابع مختلف بسته به ساعت ثبت قیمت، نرخ هر گرم طلای ۱۸ عیار را در محدوده ۱۸ میلیون و ۵۸۰ هزار تا ۱۸ میلیون و ۶۳۰ هزار تومان ثبت کردند. سکه امامی نیز حوالی ۱۸۵ تا ۱۸۵ میلیون و ۲۰۰ هزار تومان معامله شد. شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز نرخ پایانی طلای ۱۸ عیار را حدود ۱۸ میلیون و ۵۷۸ هزار تومان و سکه امامی را ۱۸۵ میلیون و ۲۰ هزار تومان ثبت کرده است.

اما اتفاق اصلی بازار پس از تعطیلی معاملات داخلی رخ داد.

شوک تازه اونس جهانی به بازار طلا

در ساعات ابتدایی جمعه، اونس جهانی از محدوده ۴۲۸۰ دلار عبور کرد و ابتدا به حوالی ۴۳۱۵ دلار رسید؛ اما این پایان حرکت نبود. انتشار گزارش اشتغال آمریکا موج تازه‌ای از خرید طلا ایجاد کرد.

طبق آخرین گزارش رویترز، قیمت طلای نقدی پس از انتشار داده‌های اشتغال با رشد ۲.۴ درصدی به ۴۳۴۱ دلار و ۶۹ سنت رسید و در جریان معاملات حتی بالاترین سطح خود از ۱۷ ژوئن را ثبت کرد. طلای آتی آمریکا نیز با رشد ۲.۴ درصدی به ۴۴۰۲ دلار رسید. طلا در مجموع هفته بیش از هفت درصد افزایش قیمت داشته و در مسیر ثبت بهترین عملکرد هفتگی خود در حدود هفت ماه قرار گرفته است.

داده‌های زنده شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز نیز در شامگاه جمعه اونس را حدود ۴۳۳۵ دلار نشان می‌داد و سقف روزانه آن را بیش از ۴۳۷۰ دلار ثبت کرده بود.

به این ترتیب، بازار طلای ایران روز شنبه باید بخشی از جهشی را قیمت‌گذاری کند که هنگام باز بودن بازار داخلی هنوز اتفاق نیفتاده بود.

گزارش اشتغال آمریکا چرا طلا را منفجر کرد؟

عامل اصلی جهش جدید طلا، گزارش غیرمنتظره بازار کار آمریکا بود. اقتصاددانان انتظار داشتند اقتصاد آمریکا در ماه ژوئیه حدود ۸۰ هزار شغل جدید ایجاد کند، اما آمار رسمی از کاهش ۲۳ هزار شغل حکایت داشت.

علاوه بر این، رقم ماه ژوئن نیز به‌شدت تعدیل شد و تنها افزایش ۲۰ هزار شغل را نشان داد. چنین آماری این تصور را تقویت کرده که اقتصاد آمریکا سریع‌تر از انتظار در حال سردشدن است.

واکنش بازار نرخ بهره سریع بود. پیش از انتشار آمار، احتمال افزایش نرخ بهره فدرال رزرو در سپتامبر حدود ۵۷ درصد ارزیابی می‌شد، اما پس از گزارش اشتغال این احتمال به ۴۳.۹ درصد کاهش یافت. در مقابل، احتمال ثابت‌ماندن نرخ بهره به ۵۶.۱ درصد افزایش پیدا کرد.

این اتفاق مستقیماً به سود طلاست. طلا سود دوره‌ای پرداخت نمی‌کند و زمانی که نرخ‌های بهره بالا می‌روند، نگهداری اوراق و سپرده‌های دلاری جذاب‌تر می‌شود. کاهش احتمال افزایش نرخ بهره، هزینه فرصت نگهداری طلا را کمتر می‌کند و می‌تواند تقاضا برای فلز زرد را افزایش دهد.

قیمت طلا و سکه پنجشنبه روی چه رقمی بسته شد؟

بازار داخلی پنجشنبه میان دو نیروی متضاد گرفتار بود. طلای جهانی صعود می‌کرد اما دلار از ۱۸۸ هزار تومان نیز پایین‌تر آمد.

دلار آزاد پس از بازگشایی در محدوده ۱۸۷ هزار و ۳۱۰ تومان، در پایان معاملات روی حدود ۱۸۷ هزار و ۸۲۰ تومان بسته شد. همزمان طلای ۱۸ عیار در داده‌های اقتصادنیوز حدود ۱۸ میلیون و ۵۹۷ هزار تومان و سکه امامی ۱۸۵ میلیون و ۲۰۰ هزار تومان بسته شد. نیم‌سکه حدود ۹۴ میلیون و ۶۰۰ هزار تومان، ربع‌سکه ۵۲ میلیون و ۷۰۰ هزار تومان و سکه گرمی ۲۷ میلیون تومان بود.

این ارقام نشان می‌دهد کاهش دلار بخش بزرگی از اثر رشد قبلی اونس را خنثی کرده بود. اکنون اما شدت رشد بازار جهانی بیشتر شده و همین مسئله شرایط شنبه را متفاوت می‌کند.

طلای ۱۸ عیار از قیمت جهانی عقب مانده است؟

یکی از نکات مهم بازار، فاصله قیمت طلای داخلی با ارزش محاسباتی حاصل از دلار و اونس است.

تحلیل منتشرشده در شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز در پنجشنبه نشان می‌داد زمانی که اونس حدود ۴۲۵۸ دلار و دلار نزدیک ۱۸۸ هزار تومان بود، ارزش محاسباتی هر گرم طلای ۱۸ عیار به حدود ۱۹ میلیون و ۳۰۰ هزار تومان می‌رسید؛ در حالی که بازار داخلی حوالی ۱۸ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان معامله می‌شد.

از آن زمان اونس حدود ۸۰ دلار دیگر نیز رشد کرده است. محاسبه خام قیمت طلا با اونس حدود ۴۳۴۰ دلار و دلار نزدیک ۱۸۷ تا ۱۸۸ هزار تومان، ارزش نظری طلای ۱۸ عیار را حتی بالاتر می‌برد.

البته این محاسبه به معنای آن نیست که طلای داخلی شنبه مستقیماً به همان قیمت خواهد رسید. بازار ایران تحت تأثیر انتظارات ارزی، معاملات آبشده، میزان تقاضا و فضای سیاسی می‌تواند با تخفیف یا حباب نسبت به ارزش نظری معامله شود.

با این حال، فاصله فعلی یک عامل حمایتی جدی برای قیمت است.

پیش‌بینی قیمت طلای ۱۸ عیار شنبه ۱۷ مرداد

در سناریوی اصلی، اگر دلار آزاد شنبه در محدوده ۱۸۷ تا ۱۸۸ هزار تومان باز شود و اونس جهانی نیز پایان هفته را بالای ۴۳۰۰ دلار حفظ کند، احتمال بازگشایی مثبت طلای ۱۸ عیار زیاد است.

در این شرایط، محدوده ۱۸ میلیون و ۸۰۰ هزار تا ۱۹ میلیون تومان می‌تواند نخستین هدف بازار باشد. عبور پایدار از ۱۹ میلیون تومان نیز در صورت تقویت تقاضا دور از ذهن نیست.

سناریوی دوم زمانی شکل می‌گیرد که دلار تحت تأثیر اخبار سیاسی مثبت به زیر ۱۸۵ هزار تومان حرکت کند. در چنین وضعیتی، افت ارز می‌تواند دوباره بخشی از اثر افزایش اونس را خنثی کند و طلای ۱۸ عیار را در همان محدوده ۱۸ میلیون و ۵۰۰ تا ۱۸ میلیون و ۸۰۰ هزار تومان نگه دارد.

اما اگر دلار همزمان با اونس جهانی صعود کند و دوباره مرز ۱۹۰ هزار تومان را پس بگیرد، بازار داخلی می‌تواند با یک حرکت افزایشی قوی‌تر مواجه شود.

پیش‌بینی قیمت سکه امامی؛ مرز ۱۹۰ میلیون در دسترس است؟

سکه امامی پنجشنبه در محدوده ۱۸۵ میلیون تومان بسته شد. تحلیل تکنیکال بازار طی روزهای اخیر، محدوده ۱۸۰ میلیون تومان را حمایت و منطقه ۱۹۰ تا ۱۹۲ میلیون تومان را مقاومت مهم سکه معرفی کرده است.

جهش اونس جهانی شرایط آزمون این مقاومت را تقویت کرده است.

اگر دلار در معاملات شنبه کاهش تازه‌ای نداشته باشد، سکه امامی می‌تواند ابتدا وارد محدوده ۱۸۷ تا ۱۸۹ میلیون تومان شود. عبور دلار از ۱۹۰ هزار تومان در کنار تثبیت اونس جهانی بالای ۴۳۰۰ دلار، احتمال لمس مرز ۱۹۰ تا ۱۹۲ میلیون تومان را افزایش می‌دهد.

در مقابل، سقوط دلار به محدوده ۱۸۳ تا ۱۸۵ هزار تومان می‌تواند حرکت صعودی سکه را متوقف کند و قیمت را بار دیگر به محدوده ۱۸۴ تا ۱۸۶ میلیون تومان بازگرداند.

بازار شنبه بیش از همیشه دو متغیره است

تفاوت معاملات شنبه با روزهای قبل این است که قدرت سیگنال جهانی به شکل محسوسی افزایش یافته است. بازار پنجشنبه با اونس ۴۲۵۰ تا ۴۲۸۰ دلاری بسته شد، اما اکنون قیمت جهانی بالای ۴۳۰۰ دلار قرار دارد و گزارش ضعیف اشتغال آمریکا نیز انتظارات نرخ بهره را تغییر داده است.

بنابراین در ابتدای معاملات شنبه، کفه اونس جهانی به نفع خریداران طلا سنگین‌تر خواهد بود.

تنها متغیری که می‌تواند این سیگنال را به‌طور جدی خنثی کند، دلار است. اگر اخبار سیاسی جدید باعث کاهش شدید نرخ ارز شود، ممکن است بازار داخلی تنها بخشی از جهش جهانی را منعکس کند. اما اگر دلار در محدوده پنجشنبه باقی بماند، احتمال افزایش قیمت طلای ۱۸ عیار و سکه امامی بیشتر از سناریوی نزولی خواهد بود.

در نتیجه، معاملات شنبه ۱۷ مرداد احتمالاً با فشار خرید آغاز می‌شود؛ طلای ۱۸ عیار مرز ۱۹ میلیون تومان را زیر نظر خواهد گرفت و برای سکه امامی، محدوده ۱۹۰ میلیون تومان مهم‌ترین مقاومت نخستین روز هفته است.